概念---保單責任準備金是什麼？

 

保單責任準備金是什麼？

 經濟日報/陳怡慈
 2011.10.12
 問：什麼是保單責任準備金？
答：主管機關基於消費者權益，要求保險公司收了保費後，針對未來的負債（未來的保單給付責任）提存的錢。
問：什麼是保單責任準備金利率？
答：保單責任準備金利率是一種貼現利率，也是將保單的各項給付，貼現回某個時點所使用的利率。當保單責任準備金利率降低，保險公司須提列的責任準備金就會增加。
問：為何保單責任準備金利率調降，保費會增加？
答：責任準備金利率調降，保險公司就必須提列更多的責任準備金。責任準備金是保險公司的負債科目，會直接反映在損益表上；損益表有增提準備金的科目，若保費不提高，保險公司獲利就會受影響。
問：為何責任準備金利率的調整是針對「新契約」？
答：假設保單是三年前買的，當時的責任準備金利率是多少，即便後來市場利率改變，保險公司還是得按三年前的水準去提列責任準備金。這種方法稱為LOCK-IN，也是保險公司近幾年出現利差損的原因。主管機關每年8至10月間，會檢討隔年適用的責任準備金利率，以貼近市場水準。
問：過去一年來，我國央行升息、美國聯準會維持利率不變，為何新台幣與美元的責任準備金利率反而需要調降？
答：責任準備金利率的計算，主要看前一年7月到今年6月這段期間，該種幣別的公債次級市場的殖利率走勢。雖然台灣央行升息、美國維持短率不動，但兩邊的債市殖利率走低；至於調降的幅度，係根據模型試算而來。

 

 

 

 

 

 

準備金利率喊降 壽險業叫苦

 經濟日報/陳怡慈、李淑慧
 2011.10.12
保險局本周五（14日）將邀集業者討論新年度保單責任準備金提存利率。據悉，美元最多降3碼 、新台幣可達4碼 ，牽動新台幣躉繳型養老險保費漲幅恐達40%。
目前流傳在各保險公司的民國101年新契約保單責任準備金提存利率調整方案，是保險局準備在本周五與業者討論的腹案。其中，新台幣保單責任準備金提存利率降幅介於2至4碼 ，美元保單降幅2至3碼 ，均高於業界預期。
明年景氣持續疲軟機率高，保單勢必不好賣。保險局要求業者研議調降責任準備金利率，一旦調降，業者勢必增加責任準備金的提存金額。
壽險業者私下指出，本周五一定會捍衛權益，最好是新台幣與美元保單統統不要降。
若無法達到上述目標，壽險高層指出，美元保單方面可棄守，但是，新台幣保單的責任準備金利率一定要守住，「維持現狀」是最基本的底限。
保險局副長曾玉瓊表示，近一年美元、新台幣公債利率都走低，責任準備金利率調降才合理；至於調整多少有待討論，但要維持不動不太可能。
另外，保險局今年2月1日 起，要求新台幣保單若保險金給付的存續期間低於六年，採躉繳者，責任準備金利率必須按正常水準再降2碼 ，這也讓銀行保險通路賣得哇哇叫的公司備感壓力。
業者指出，存續期六年以下的台幣保單，責任準備金利率若按保險局腹案，從2%降到1.25%，代表躉繳養老險責任準備金利率屆時只有0.75%。
業者指出，新台幣六年以下躉繳養老險目前責任準備金利率為1.5%，「別說降到0.75%大家都別活了，即便今年2月1日 規定不適用，躉繳型的只降1碼 ，責任準備金利率只降到1%，商品也注定壽終正寢。」
業者說，1.5%責任準備金利率下的台幣躉繳養老險，換算後的保單內部投資報酬率約1.8%至1.9%。若責任準備金利率下殺到1%，IRR將會巨縮到1.3%，跟新台幣一年期定存將沒兩樣，對民眾毫無吸引力。